Den som flyttar frå Tyskland, knyter ofte til det forventninga om å ta eit reint skattemessig brot. Ingen bustad lenger, ikkje vanleg opphald, inga løpande skatteplikt – i alle fall er det ei utbreidd oppfatning. I mange tilfelle stemmer det. Men særleg ved kapitalplasseringar viser det seg at røynda er langt meir kompleks.
Særleg tyske aksjar kan føre til at det også etter utvandring framleis finst skatteplikt i Tyskland. Ofte skjer det utan at ein merkar det, og først fleire år seinare blir det klart at den skattemessige koplinga aldri vart heilt løyst.
Denne artikkelen viser kvifor tyske aksjar kan vere problematiske ved utflytting, kva for mekanismar som spelar inn, og kvifor rein avmelding av bustad ofte ikkje er nok.
Når ein førebur flytting til utlandet, står vanlegvis heilt andre tema i fokus: opphaldsløyve, sjukeforsikring, skule for barna eller nye inntektskjelder. Eksisterande verdipapirdepot går ofte berre "vidare på sida".
Akkurat det er problematisk. For skattemessig blir det ikkje spurt kor aktivt depotet blir brukt, men kva økonomisk tilknyting det skapar. Medan internasjonale ETF-ar eller utanlandske aksjar i mange tilfelle er uproblematiske, kan tyske verdipapir få ein særskild verknad.
Dette skiljet er for mange investorar ikkje intuitivt, men spelar ei sentral rolle i tysk skatterett.
Når ein gir opp bustaden, sluttar som hovudregel den uavgrensa skatteplikta. Frå dette tidspunktet er ein i Tyskland berre skattepliktig for visse inntekter. Då gjeld (utvida) avgrensa skatteplikt.
Mange konkluderer dermed med at kapitalinntekter generelt ikkje lenger blir råka. Nett her ligg tankefeilen. For tysk skatterett kjenner til situasjonar der skattlegging òg utan bustad framleis er mogleg.
Eit avgjerande omgrep i denne samanhengen er den utvida avgrensa skatteplikta.
Utvida avgrensa skatteplikt rettar seg særleg mot tyske statsborgarar som flyttar til utlandet, men som likevel held på vesentlege økonomiske interesser i Tyskland. Ho kan gjelde i fleire år etter utflytting.
Det avgjerande er ikkje berre kvar ein flyttar, men òg kor sterk den økonomiske tilknytinga til Tyskland framleis er. Det handlar ikkje berre om eigedom eller eigardelar i verksemder. Også kapitalplasseringar kan spele ei rolle.
I tillegg kjem at visse mottakarland frå tysk perspektiv blir rekna som skattemessig sensitive. Den som flyttar til eit land utan omfattande informasjonsutveksling eller med svært låg skattlegging, hamnar raskare i søkjelyset.
Mange investorar skil i tankane strengt mellom eigardelar i verksemd og eit privat aksjedepot. Skattemessig finst dette tydelege skiljet likevel ikkje alltid.
Tyske aksjar blir uavhengig av storleik rekna som innanlandske kapitalplasseringar. I motsetnad til andre reglar spelar det her inga rolle om ein viss eigardel terskel blir overskriden. Også små posisjonar kan vere relevante dersom dei er del av ei samla tydeleg Tyskland-tilknyting.
I praksis ser ein ofte at investorar først forstår denne samanhengen når det alt kjem spørsmål frå skattekontoret.
Ein annan vanleg misforståing gjeld kvar depotet blir ført. Ein utanlandsk meklar blir ofte oppfatta som ein "trygg avstand" til det tyske skattesystemet.
I røynda er det ikkje avgjerande for den skattemessige vurderinga kvar depotet ligg, men kva verdiar som ligg i det. Aksjar i tyske selskap held på innanlands-tilknytinga si uansett om dei blir haldne gjennom ein tysk bank eller ein internasjonal aktør.
Det gjer at det sjølv ved full utvandring framleis kan oppstå skattemessig relevante inntekter.
Om tyske aksjar faktisk fører til ei vedvarande skatteplikt, kjem an på heilskapen. Avgjerande er visse terskelverdiar som anten blir vurderte absolutt eller relativt.
Det er nok at éin av desse verdiane blir overskriden. Det er ikkje nødvendig at fleire kriterium er oppfylte samstundes. Nettopp det gjer regelen så lumsk i praksis.
Særleg kritisk er det at desse terskelverdiane kan endre seg over tid. Kursgevinstar, utbyte eller ekstra investeringar kan føre til at skattemessig relevans først oppstår fleire år etter utflytting, utan at livssituasjonen har endra seg.
Eit punkt som ofte blir oversett i praksis: Det handlar sjeldan berre om "den eine tyske aksjen". Ofte er det fleire små byggesteinar som til saman skaper Tyskland-tilknytinga. Eit depot med tyske utbytteaksjar, ein eigardel i ein tysk GmbH, kanskje endå ei utleigd leilegheit – og plutseleg blir utflyttinga skattemessig vurdert annleis enn planlagt. Difor er heilskapsstrukturen viktigare enn enkeltposisjonar.
Også ei tilsynelatande uskuldig avgjerd kan vere relevant: Den som etter utflytting "berre raskt" kjøper meir i ein tysk blue chip eller sparer jamleg i tyske verdiar, endrar profilen sin. Det verkar ikkje med ein gong, men kan seinare ved ei kontroll vere nett det punktet skattekontoret brukar for å hevde at økonomiske interesser består.
Ein investor flyttar til utlandet, gir opp bustaden fullstendig og held berre fram med det eksisterande depotet sitt. Ved sida av internasjonale investeringar inneheld det òg tyske aksjar.
På utflyttingstidspunktet ligg verdien av desse posisjonane under relevante grenser. Gjennom marknadsrørsler og reinvesteringar aukar depotverdien likevel jamt. Samstundes kjem det regelmessig utbyte.
Først i samband med ei seinare kontroll blir det tydeleg at den økonomiske tilknytinga til Tyskland aldri vart heilt oppheva. Inntektene blir skattemessig relevante med tilbakeverkande kraft.
Slike situasjonar er ikkje unntak, men kjem jamleg føre i praksis.
Mange problem oppstår ikkje av medviten planlegging, men av feil premiss. Det omfattar førestellinga om at alt er i orden når ein har meldt seg ut. Like vanleg er antakinga om at små beløp er skattemessig irrelevante.
Tysk skatterett ser likevel alltid på heilskapsbiletet. Fleire tilsynelatande uproblematiske posisjonar kan samla sett svært godt få skattemessig verknad.
Den som vil flytte til utlandet, bør ikkje sjå på formuen isolert. Avgjerande er kva delar som har Tyskland-tilknyting, og korleis dei står i høve til totalformuen.
Like viktig er mottakarlandet. Ikkje alle land gir same skattemessige vern, og ikkje alle situasjonar blir fanga opp av dobbeltbeskatningsavtalar.
Praktisk nyttig er det å ta ein nøktern gjennomgang før utflytting: Kva inntekter eller formuesverdiar "heng" framleis fast i Tyskland? Det gjeld ved sida av aksjar til dømes òg utbyte frå tyske kjelder, tyske bankforbindelsar, innanlandsk eigedom, eigardelar, men òg løpande kontraktar eller aktivitetar som er økonomisk relevante. Og ja: Også spørsmålet om kor ofte ein er i Tyskland og om ein bustad står tilgjengeleg når som helst, kan dukke opp att seinare.
Eit anna punkt blir ofte undervurdert: Tiltak etter utflytting er som regel langt meir avgrensa enn planlegging på førehand. Det som før var fleksibelt, kan seinare bli skattemessig dyrt eller ikkje lenger mogleg å gjennomføre.
Tyske aksjar kan også etter utvandring føre til vedvarande skatteplikt. Berre det å ikkje ha bustad er ikkje nok til å avslutte den skattemessige tilknytinga på ein trygg måte.
Den som vil unngå risiko, bør gå gjennom kapitalplasseringane tidleg og byggje dei inn i ein gjennomtenkt totalstrategi. Særleg ved langsiktige depot kan ei rettidig justering vere avgjerande.
Vi hjelper med å identifisere skattemessige risikoar og å strukturere utflyttinga frå Tyskland på ein rettstrygg måte.
